Сегодня фьючерсы на фондовые индексы продемонстрировали небольшой рост в ходе азиатских торгов, однако затем вернулись к снижению. Вчерашняя заявка Anthropic на первичное размещение акций вернула оптимизм вокруг ИИ-сектора после недавних встрясок. Азиатские индексы прибавили 0,7%, лидировали технологические бумаги Южной Кореи и Японии.

Но, как я отмечал выше, подъём быстро выдохся. Уже сейчас фьючерсы на Nasdaq 100 снизились на 0,4%, на S&P 500 на 0,1%. Европейские индексы готовятся открыться падением на 0,5%.

Отмечу, что главным драйвером настроений стали новости о росте технологических займов. Компания Meta вчера заявила, что рассчитывает привлечь до 97,5 млрд долларов от продажи обыкновенных и привилегированных акций, Broadcom организовал сделку на 63 млрд долларов для финансирования закупок чипов, а SpaceX подписала лизинговую сделку на оборудование примерно на 40 млрд долларов. Как я отмечал выше, Anthropic подала долгожданную форму S-1 и может стать первой публичной компанией, которая в основном занимается разработкой передовых ИИ-моделей. Размещение станет важной проверкой интереса к ИИ после распродажи чипмейкеров из-за страхов перед завышенными оценками и огромными тратами. Не обошлось и без плохих новостей, акции HSBC в Гонконге упали более чем на 6% после слабой отчётности.

Напомню, что впереди плотная неделя. В среду ФРС объявит решение по ставке, и тогда же отчитаются Alphabet и Microsoft, а в четверг свои результаты представят Amazon и Intel. Инвесторов интересуют планы расходов и главное, окупаются ли эти вложения. Часть участников рынка осторожна и пока не готова говорить об устойчивом восстановлении, поскольку на фоне возвращения денег в ИИ-акции компании одновременно ищут огромные объёмы нового финансирования, а растущий долг и сжигание денег ведущими лабораториями вызывают опасения.

На Ближнем Востоке снова появились признаки дипломатии. Высокопоставленные представители нескольких стран отправились в Тегеран, чтобы возобновить переговоры и предотвратить более широкую эскалацию, и нефть на этом сначала снижалась. Но выигранное нефтью снижение оказалось недолгим. Brent отыграл все потери и торгуется около 115,90 доллара за баррель, а золото, по последним данным, держится около 4005 долларов за унцию после тяжёлой недели.

Все это говорит о том, что рынок снова готов покупать ИИ-историю, но делает это с оглядкой на финансирование и отчёты. Я считаю, что пока Alphabet, Microsoft и Amazon не покажут, что вложения приносят отдачу, подъём в технологическом секторе будет оставаться хрупким, а дорогая нефть и решение ФРС не дадут рынку расслабиться. Если отчёты окажутся сильными, восстановление чипмейкеров может продолжиться, а в противном случае распродажа вернётся.

Что касается технической картины S&P500, то основная задача покупателей на сегодня будет заключаться в преодолении ближайшего сопротивления $7679. Это поможет показать рост, а также откроет возможность к рывку на новый уровень $7698. Не менее приоритетной задачей быков будет и контроль над $7718, что укрепит позиции покупателей. В случае движения вниз на фоне снижения спроса аппетита к риску, покупатели просто обязаны заявить о себе в районе $7656. Пробой быстро столкнет торговый инструмент назад на $7633 и откроет дорогу к $7607.