Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD усложнилась. На старшем масштабе(нижняя картинка) понижательный участок тренда принял пятиволновой вид A-B-C-D-E, который может быть завершен в любой момент, так как выглядит вполне укомплектованно. Размеры всех волн этого участка приблизительно одинаковые, поэтому я считаю его коррекционным. Если это предположение верно, то после его завершения начнется построение импульсного повышательного участка тренда с целями, расположенными гораздо выше 20-й фигуры.
На младшем масштабе(верхняя картинка) продолжается построение импульсного набора волн, который может принадлежать волне E старшего масштаба. Если это действительно так, то как бы сильно не рос доллар, его укрепление подходит к концу. Можно ожидать построения пятой волны понижательной структуры, так как она выглядит импульсно. Однако в любом случае текущая волновая картина предполагает завершение построения понижательного набора волн. Но обоих графиках. Новостной фон и резкая смена настроений на рынке привела к сильному росту американской валюты, но с каждым днем расти доллару становится все сложнее и сложнее.
Инфляция в США выросла сильнее ожиданий рынка
Курс инструмента EUR/USD в течение среды снизилась на 90 базовых пунктов, нивелировав все старания европейской валюты и покупателей накануне. Для нового, очередного, мощного роста американской валюты потребовалось всего лишь превышение индекса потребительских цен в США в годовом исчислении на 0,1%. Рынок ожидал ускорения инфляции в сентябре до 3,6%, а фактическое значение оказалось на отметке 3,7%. 0,1% разницы вызвал укрепление доллара США еще на 1 цент.
Что изменила более высокая инфляция, чем ожидалось? Ни-че-го. ФРС все также ожидает один раунд ужесточения денежно-кредитной политики, ожидает замедления инфляции в следующем году, отмечает сохранение общего процесса дезинфляции в долгосрочном плане, а также отмечает влияние временных факторов – высоких инвестиций в сферу ИИ и высоких цен на энергоносители. Поэтому отчет по инфляции в США не повышает в реальности вероятность больше одного раунда ужесточения политики ФРС до конца года. Следовательно, особых причин для новых покупок доллара у рынка опять не было.
Однако для того, чтобы покупать доллар, участникам рынка и не нужны никакие причины. Есть формальный повод? Значит нужно покупать. Чем активно и занимались трейдеры всю американскую сессию. Европейская валюта продолжает свободное падение, несмотря на то, что инфляция в Евросоюзе выше, чем в США, а ЕЦБ уже повысил ставки дважды, что больше, чем ФРС. Однако никакого значения эти факторы в данное время не имеют. Волновая разметка по-прежнему предполагает завершение пятиволновой структуры, которая принадлежит старшей волне E, и завершения всей коррекционной структуры, которая берет свое начало в январе текущего года.
Общие выводы
Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках глобального коррекционного участка тренда A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то снижение котировок продолжится с целями, расположенными ниже лоу волны С – 1,1325. Этот сценарий я считал альтернативным, и если бы не заседание ФРС, он таковым бы и остался – резервным. Но ФРС преподнесла сюрприз, а у рынка не осталось других опций, кроме новой волны покупок американской валюты. Однако покупки продолжают уже несколько недель подряд, хотя новых факторов поддержки у доллара нет. Я бы не стал открывать продажи при таком новостном фоне и наоборот готовился бы к развороту.
На старшем масштабе виден понижательный участок тренда, который принимает вид A-B-C-D-E. Следовательно, инструмент EUR/USD может продолжить снижение ниже лоу волны С, а внутренняя волновая структура волны E может принять пятиволновой, импульсный вид.
Основные принципы моего анализа:
1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения.
2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него.
3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss.
4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.
